امور مالی رفتاری ، چگونه بازارها با احساسات کار می کنند؟

احتمالاً در مورد ترک 29 ، پرونده فولکس واگن یا نظر WHO در مورد محصولات گوشتی شنیده اید. از دهه 90 ، یک فلسفه غالب وجود دارد که می گوید بازارها به وضوح تحت تأثیر روانشناسی و رفتار انسانی قرار دارند. B Ehavioral Finance توضیح می دهد که چگونه این عناصر بر اقتصاد بازار تأثیر می گذارند.

امور مالی رفتاری ، بر خلاف سایر مدلهای مالی ، مبتنی بر این تئوری است که عوامل اقتصادی منطقی نیستند ، یعنی اینکه چگونه احساسات ، اعتقادات و زمینه بر تصمیم گیری تأثیر می گذارد. این تفکر به توضیح برخی از ناکارآمدی بازارها ، تنوع زیاد ترجیحات عوامل و نحوه پردازش اطلاعات کمک می کند.

از آنجا که این الگویی از عوامل غیر عقلانی است ، باید دو موضوع اساسی در نظر گرفته شود. از یک طرف ، اطلاعات ، یعنی وقتی نمایندگان اخبار جدید دریافت می کنند ، اعتقادات خود را به روز می کنند. و از سوی دیگر ، تصمیم گیری بعدی بر اساس آن اعتقادات و اطلاعات دریافت شده.

به این ترتیب ، امور مالی رفتاری برخی سوء ظن ها را تأیید می کند که کارشناسان مدتی است که مشاهده می کنند:

-سرمایه گذاران تمایل به داده های اضافه وزن دارند که به سرعت به ذهن متبادر می شوند ، یعنی اولین تحلیل عاطفی در مورد منطقی وجود دارد.

-بسیاری از سرمایه گذاران با رنج بیشتر از دست دادن درآمد نسبت به سودآوری ، که بر عواملی مانند ریسک و سرمایه گذاری تأثیر می گذارد ، واکنش نشان می دهند.

-تمایل به ادامه خطا دارد و در نتیجه تکرار اقدامات غیر بنفش است.

لیست عناصری که رفتار عوامل غیر عقلانی را توصیف می کنند بسیار طولانی است ، اما کارشناسان موارد زیر را به عنوان موارد اصلی ذکر می کنند:

-تصمیمات اکتشافی: نیاز به جستجوی راه حل یک مشکل از طریق روشهای غیر ریگی یا منطقی ، یعنی از طریق تقریب.

عوامل عاطفی و احشایی: روانشناسی سرمایه گذاری بسته به چندین مسائل عاطفی متفاوت است: وضعیت تأهل ، احساساتی و غیره.

-انتخاب از یک چارچوب: مدل های سنتی بازار حداکثر رساندن ابزار را دنبال می کنند ، اما در عمل ، عوامل اقتصادی با یک افق زمانی کوتاه تر از زندگی خود تصمیم می گیرند. سرمایه گذاری در کوتاه مدت یا میان مدت انجام می شود.

-متن: وضعیت اقتصادی ، اجتماعی و سیاسی تعیین کننده است. مثل کارمندانسرمایه گذاران در زمان های خوب همانند بحران اقتصادی ، تصمیمات مشابهی را اتخاذ نخواهند کرد.

در سال 2010 ، متوجه شد که سرمایه گذاران اروپای شرقی نسبت به آنگلوساکسون ها ، تحمل بیشتری نسبت به ضرر و زیان دارند. آفریقایی ها در مقایسه با آلمانی ها و نوردیک ها از بی حوصلگی خود در هنگام سرمایه گذاری متمایز می شوند. ویژگی مشترک همه مناطق افزایش خطر پس از ضرر و زیان اقتصادی است.

امور مالی رفتاری رفتار بازار را در مواجهه با وقایع تکان دهنده و اخبار در بخش های مختلف توضیح می دهد. جدیدترین گزارش WHO گزارش شده در مورد محصولات گوشتی فرآوری شده است. این می تواند در بسیاری از کشورها ، مانند اسپانیا یا آلمان ، صنعت مواد غذایی را تحت تأثیر قرار دهد. سرمایه گذاران با تأثیرگذاری بر عادات مصرفی ساکنان ، که تمایلی به خرید این محصولات ندارند ، می توانند در نهایت وجوه خود را به بخش های دیگر هدایت کنند.

در یک مورد مشابه ، خبر گزارش های دستکاری شده از برند فولکس واگن فقط آن شرکت را تحت تأثیر قرار نداده است بلکه این بخش به طور کلی و بسیاری از سازمان های دیگر است. در این حالت ، این سؤالاتی از برندسازی و فلسفه تجارت خواهد بود. برخی از سرمایه گذاران با عدم تمایل به دیدن وجوه خود در ارتباط با شهرت در بین ، شرکت های دیگر را انتخاب می کنند.

به گفته کارشناسان امور مالی رفتاری ، چهار نوع سرمایه گذار را می توان متمایز کرد:

-Investor Explorer: او با بازارهای مالی بسیار آشنا است اما هنگام تصمیم گیری به احساسات متکی است. آنها از محصولات و روندهای جدید خیره شده اند ، بنابراین آنها به دلایل عاطفی راهبردهای خود را رها می کنند.

سرمایه گذار Intuitive: هیچ استراتژی سرمایه گذاری ندارد ، چشم انداز اهداف اقتصادی را از دست می دهد و تحت تأثیر تکامل بازار است.

- سرمایه گذار واقع گرایانه: معمولاً فاقد دانش مالی برای ارزیابی خطرات و فرصت ها است ، اما احساسات آنها را کنار می گذارد. طبیعی است که توسط متخصصان توصیه می شود.

-سرمایه گذاران استراتژیک: یک استراتژی سرمایه گذاری قوی دارد و بازار را می شناسد ، بنابراین آنها بر اساس داده ها تصمیمات عینی می گیرند.

امور مالی رفتاری نشان می دهد که بازار یک محیط عمیقاً در حال تغییر است و تلاش برای پیش بینی حرکات آن یک کار پیچیده است. عناصری که بر روی سرمایه گذاری تأثیر می گذارد بی شماری است و کارشناسان می دانند که در پشت هر چهره ای شخص و یک احساسات وجود دارد.

در مورد Contrer Controller® - کارشناسان حسابداری در آمریکا ، کنترل کننده کامل ، رهبر کشور در حسابداری مجازی است و خدمات را به مشاغل و خانوارها ارائه می دهد. با استفاده از فناوری کامل کنترلر ، مشتریان به یک دسک تاپ میزبان ابر دسترسی پیدا می کنند که در آن کل تیم و حسابدار مالیاتی آنها ممکن است به پرونده QuickBooks ، اسناد مالی بحرانی و ابزارهای دفتر پشتیبان در یک محیط کارآمد و امن دسترسی پیدا کنند. تیم کنترل کننده کامل متخصصان حسابداری مستقر در ایالات متحده دارای مجوز QuickBooks ™ ️ Proadvisor ارائه حسابداری ، ذخیره سازی ضبط ، گزارش عملکرد و خدمات کنترل کننده از جمله آموزش ، مدیریت جریان نقدی ، بودجه بندی و پیش بینی ، فرآیند و کنترل مشاوره و خدمات صورتحساب است. با برنامه های خدمات با نرخ مسطح ، کنترل کننده کامل مقرون به صرفه ترین راه حل حسابداری متخصص برای تجارت ، دفتر خانواده ، اعتماد و خانواده های هر اندازه و پیچیدگی است.

ارسال شده در محتوا

نرم افزار QuickBooks © Intuit Inc. کلیه حقوق محفوظ است. نرم افزار QuickBooks توسط Complete Controller تحت مجوز از Intuit Inc. میزبانی شده است. Controler Controller وابسته به آن نیست یا توسط Intuit Inc. Controler تنها مسئولیت ارائه کلیه خدمات در داخل یا دسترسی از طریق این وب سایت را بر عهده ندارد.